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科创板短时T+0策略现身 量化私募程序化交易受限

2019/7/24 13:55:00

中证网讯(记者 李惠敏 林荣华)科创板开市以来,由于上市后的前5个交易日不设价格涨跌幅限制,波动率显著高于A股主板。高波动率下,部分量化私募也嗅到了其中的获利机会,采取短时T+0策略进行日内回转交易。

某量化私募人士表示,短时T+0策略主要是在5-10分钟内进行交易,在已有建好的仓位情况下,先买后卖做多,或者先卖后买做空。“当日买入同一只股票(买入数量小于持仓数量),然后当天卖掉股票,相当于完成了一笔做多操作,即先买入,再卖出。也可先卖出股票,然后再买回,从而完成一笔做空操作,通过捕捉买卖价差盈利。”

至于T+0策略的胜率如何?该量化私募人士表示:“这背后有很多技巧和策略,能够保证一定的胜率。不过,相关券商为了保证科创板平稳运行,禁止在前5个交易日进行程序化交易。”





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